Tesis de inversión · JPM · Swing · retroceso
Decisión: compra al cierre del 24/09/2026 · Sector: Financieras · Estado: CERRADA
Escrita por el agente el día de la decisión con sus propios datos (precio, volumen, ranking y backtest) y contexto de internet (Yahoo Finance y Google News). Las secciones 1 a 5 no se modifican después; la 6 a 8 se actualizan con lo que pasó. Simulado, sin dinero real. No es asesoramiento financiero.
1. La idea
Comprar un retroceso dentro de una tendencia alcista. JPM viene en tendencia de suba (precio arriba de sus medias de 50 y 200 ruedas), en los últimos días corrigió (el RSI bajó a 33) y hoy rebotó con volumen. La apuesta es que la corrección fue una pausa y que la tendencia de fondo retoma en las próximas semanas.
2. Por qué ahora (datos al cierre del 24/09/2026)
| Dato | Regla | |
|---|---|---|
| Precio | USD 338,56 | |
| Tendencia | precio +6,0% vs. media de 200; media de 50 +10,6% vs. la de 200 | ✔ |
| Retroceso | RSI mínimo de las últimas 3 ruedas: 33 (tiene que ser < 40) | ✔ |
| Rebote | RSI 33 → 35; cierre +0,3% vs. ayer | ✔ |
| Volumen | 0,9x su promedio de 20 ruedas (mínimo 0,8x) | ✔ |
| Volatilidad | se mueve ~USD 6,80 por día (ATR 14) = 2,0% del precio | |
| Máximo de 52 semanas | USD 365,18 (-7,3% desde ahí) |
Contexto: cuánto subió contra el mercado
| Plazo | JPM | SPY | Diferencia |
|---|---|---|---|
| 1 mes | -5,1% | +0,4% | -5,5% |
| 3 meses | +1,5% | +4,7% | -3,3% |
| 6 meses | +15,7% | +17,4% | -1,7% |
| 12 meses | +10,3% | +16,9% | -6,6% |
- Mercado: SPY está 7,4% por encima de su media de 200 ruedas (mercado alcista). El filtro de mercado está apagado.
- Sector: Financieras.
Contexto: la empresa y las noticias (al 24/09/2026)
Fuentes: Yahoo Finance y Google News. Acompaña la decisión; no la cambia.
- JPMorgan Chase & Co. · Banks - Diversified · capitalización USD 902 mil millones.
- Números: P/E 14,6 · P/E estimado 13,6 (se esperan más ganancias) · ventas +30% interanual · ganancias +47% interanual · margen neto 35% · beta 0,97.
- Analistas: precio objetivo promedio USD 374,24 (+11% desde acá), 21 analistas, recomendación: compra.
- Próximo balance: 13/10/2026 — antes de la salida por tiempo.
Noticias de los últimos 7 días
- 24/09/2026 · Can JPM's Thunes Partnership Accelerate Cross-Border Payments Growth? — Zacks
- 22/09/2026 · JPMorgan Chase Falls 3% Despite New $20B QIA Partnership; Goldman Sachs Eases, Bank of America Slips — Yahoo Finance
- 21/09/2026 · J.P. Morgan and Qatar Investment Authority ink $20B partnership (JPM:NYSE) — Seeking Alpha
- 18/09/2026 · Scott Franklin purchases Accenture and McDonald’s shares, sells Alphabet and JP Morgan Chase stocks — Investing.com
3. El plan
- Entrada: en la apertura de la rueda siguiente (referencia: cierre de USD 338,56).
- Stop (si sale mal): entrada − 2,0 × ATR ≈ USD 324,96 (-4,0%).
- Objetivo (si sale bien): 4,0 veces lo arriesgado (4R) ≈ USD 392,97 (+16,1%).
- Salida por tiempo: si en 20 ruedas no tocó ni el stop ni el objetivo, se vende (≈ 23/10/2026).
- Tamaño: se arriesga 1% del capital (≈ USD 100) → ≈ 7,35 acciones ≈ USD 2.489 (25% de la cartera, tope 25%).
- En BYMA: CEDEAR JPM (ratio 15:1) ≈ 110 CEDEARs; hoy a ARS 36.680 (CCL implícito 1.619, normal).
4. Qué confirmaría o invalidaría la tesis
- ✔ Se confirma si toca el objetivo (USD 392,97) antes de ≈ 23/10/2026.
- ✘ Se invalida si toca el stop (USD 324,96): el retroceso no era una pausa sino el comienzo de una baja. La pérdida queda acotada a ~1R (USD 100), salvo que abra con un salto.
- ⚠ Señales de alerta en el seguimiento: cierre debajo de la media de 50 (hoy USD 353,35) o de la de 200 (USD 319,38). El agente no vende por eso (solo por stop, objetivo o tiempo), pero la tesis pierde fuerza.
- ⚠ Del contexto: presenta balance el 13/10/2026, antes de la salida por tiempo: el precio puede saltar para cualquier lado.
5. Qué se puede esperar (backtest de esta configuración)
- 619 operaciones con esta misma regla desde 17/07/2017: gana el 45%, resultado promedio 0,17R por operación, 14 ruedas en promedio.
- Cómo terminaron: objetivo 3%, stop 45%, tiempo 51%.
- Las ganadoras dejan en promedio 1,58R y las perdedoras -0,97R: se pierde más seguido de lo que se gana, la ventaja está en que las ganadoras son más grandes.
- En JPM: 17 operaciones, ganó el 59%, promedio 0,60R.
Riesgos a tener en cuenta: un salto en la apertura (resultados, noticias) puede saltar el stop; la tesis se basa solo en precio y volumen, no mira balances ni noticias.
6. Ejecución
Se compró el 25/09/2026 en la apertura a USD 340,76 (+0,7% vs. el cierre de la señal): 7,3364 acciones = USD 2.504 con comisión. Stop USD 327,16, objetivo USD 395,18, riesgo USD 100 (1R). CEDEAR en la apertura: ARS 37.000.
8. Cierre
| Salida | 01/10/2026 · STOP a USD 327,16 |
| Resultado | -4,0% · USD -107 · -1,07R (con comisiones) |
| Duración | 4 ruedas |
| SPY en el mismo período | -0,6% |
| Contra SPY | -3,4% |
✘ Tesis invalidada: tocó el stop; la pérdida quedó en lo planeado.
Noticias alrededor de la venta
Fuentes: Yahoo Finance y Google News; titulares de los 7 días previos a la venta.
- Sin titulares relevantes en esos días.